Tujuan Artikel
Banyak trader mengalami masalah ini: strategi mereka menang dalam backtest tetapi gagal dalam trading langsung.
Salah satu alasan umumnya adalah biaya trading tidak diperhitungkan dengan benar.
Untuk menjembatani kesenjangan ini, Anda perlu memahami tiga biaya utama dalam Forex—spread, komisi, dan slippage—dan merefleksikannya secara akurat dalam pengujian Anda sebelum mengevaluasi strategi.
Tiga Biaya Trading Inti
- Spread: Selisih antara harga bid dan ask. Ini adalah biaya tetap yang menempatkan Anda dalam posisi rugi segera setelah memasuki perdagangan.
- Komisi: Biaya per perdagangan, paling umum di akun spread rendah/ECN.
- Slippage: Selisih antara harga yang diharapkan dan harga eksekusi aktual, sering terlihat di pasar yang bergerak cepat atau tipis.
Biaya total (dalam pips) = Spread + Rata-rata Slippage + Komisi (diubah menjadi pips)
Cara Memeriksa Setiap Biaya
Spread
- Broker sering mengiklankan “spread minimum” (misalnya, 0.0 pips), tetapi ini tidak mencerminkan kondisi aktual.
- Di MT5, Anda dapat memeriksa spread real-time di jendela “Market Watch”. Klik kanan pada jendela “Market Watch” di MT5, dan centang “Spread” di bagian “Kolom” untuk menampilkannya.
- Untuk evaluasi yang realistis, amati selisih Bid/Ask dalam data 1 menit atau tick, lalu hitung rata-rata berdasarkan waktu dalam sehari.
Komisi
- Diterbitkan di situs web broker atau di dalam MT5 di bawah “Spesifikasi Kontrak”.
- Selalu hitung biaya round-trip (pulang-pergi) (misalnya, $3.5 per sisi = $7 per round-trip).
Slippage
- Lebih mudah diukur pada order stop/limit (selisih antara harga order dan harga eksekusi).
- Order pasar lebih sulit, tetapi dapat diperkirakan dengan memeriksa log eksekusi atau membandingkan dengan tick langsung.
Tipe Akun: Standar vs. Spread Rendah
Akun Standar (tanpa komisi, spread lebih lebar)
Keuntungan
Sederhana, hanya spread yang penting; mudah dihitung, terutama untuk lot kecil atau trading yang tidak sering.
Kerugian
Spread yang lebih lebar merugikan strategi jangka pendek atau frekuensi tinggi. Spread bisa melebar lebih jauh dalam kondisi volatil.
Terbaik untuk
Trader yang lebih suka kesederhanaan; swing trading atau trading frekuensi rendah.
Akun Spread Rendah (dengan komisi, spread ketat)
Keuntungan
Biaya keseluruhan lebih rendah dalam kondisi normal; sangat cocok untuk trading jangka pendek atau frekuensi tinggi.
Terbaik untuk
Trader yang fokus pada pengurangan biaya sebisa mungkin.
Mana yang harus dipilih?
- Swing trader dengan jumlah trading lebih sedikit dan target lebih besar bisa baik-baik saja dengan akun standar.
- Secara umum, akun spread rendah menghasilkan biaya yang lebih rendah, jadi kecuali Anda memiliki alasan khusus, akun ini direkomendasikan.
- Keputusan akhir: bandingkan jumlah trading bulanan × biaya aktual (dalam pips) antara tipe akun.
Dua Jenis Slippage
- Slippage Negatif: Eksekusi lebih buruk dari yang diminta (beli lebih tinggi, jual lebih rendah). Meningkatkan biaya.
- Slippage Positif: Eksekusi lebih baik dari yang diminta (beli lebih rendah, jual lebih tinggi). Mengurangi biaya.
- Dalam praktiknya, slippage negatif lebih sering terjadi, terutama di sekitar berita, gap, atau saat likuiditas rendah.
- Dalam backtest, selalu asumsikan slippage negatif untuk keamanan.
Kapan Biaya Meningkat (Waktu & Peristiwa)
- Tumpang tindih London–New York: spread biasanya paling ketat.
- Waktu rollover (tengah malam server, GMT+2/+3): spread sering melebar selama beberapa menit.
- Pembukaan/penutupan minggu: waspadai gap dan spread yang lebar.
- Rilis ekonomi utama (CPI, NFP, FOMC): spread melebar dan slippage memburuk.
Tips praktis: Gunakan aturan seperti “tidak ada trading baru selama berita atau rollover” atau tambahkan filter spread di EA Anda.
Catatan: Beberapa strategi sengaja trading selama berita, jadi selaraskan aturan dengan desain strategi Anda.
Mengubah Komisi menjadi Pips
Untuk mengevaluasi biaya secara adil, ubah komisi menjadi pips:
Biaya diubah menjadi pips = Spread + Rata-rata Slippage + (Komisi Round-trip ÷ (Nilai Pip × Ukuran Lot))
Contoh (EURUSD, 1 lot, nilai pip = $10, komisi round-trip = $7):
- Spread = 1.2 pips, Rata-rata Slippage = 0.3 pips → 1.5 pips
- Komisi dalam pips = $7 ÷ ($10 × 1) = 0.7 pips
- Biaya total diubah menjadi pips = 1.5 + 0.7 = 2.2 pips
Jika laba rata-rata perdagangan Anda di bawah 2.2 pips, strategi tersebut kemungkinan tidak akan menguntungkan.
Dalam trading real, tambahkan +0.2–0.5 pips untuk keamanan karena penolakan atau varian eksekusi.
Menyelaraskan Backtest dengan Trading Langsung
- Spread: asumsikan variabel, dan tetapkan sedikit lebih lebar dari spread minimum broker.
- Komisi: gunakan nilai round-trip per lot aktual dari broker.
- Slippage: tambahkan 0.1–0.3 pips untuk simulasi; blokir trading baru selama peristiwa besar.
Hanya percayai strategi yang tetap positif di bawah asumsi pesimistis.
Artikel terkait: Kualitas Backtest 99%: Arti, Pengaturan & Batasan
Akun Demo vs. Akun Langsung
- Lingkungan eksekusi berbeda antara demo dan langsung.
- Banyak EA menunjukkan keuntungan di demo tetapi berkinerja buruk di trading langsung karena perbedaan slippage dan likuiditas.
- Selalu prioritaskan hasil akun nyata saat mengevaluasi strategi.
Menghindari EA yang Terlalu Sensitif terhadap Biaya
- Jika EA hanya bekerja di bawah biaya optimis atau hanya di demo, itu terlalu sensitif terhadap biaya trading.
- EA scalping sering kali termasuk dalam kategori ini.
- Cara menghindarinya: periksa apakah vendor mempublikasikan hasil langsung yang diverifikasi dan apakah hasilnya konsisten di berbagai akun.
Ringkasan
- Biaya trading = Spread + Komisi + Slippage. Selalu hitung semuanya dalam pips.
- Buat backtest dengan biaya pesimistis untuk menghindari kejutan dalam trading langsung.
- Berhati-hatilah dengan EA scalping; mereka sangat sensitif terhadap biaya.
- Untuk evaluasi, prioritaskan hasil akun nyata daripada backtest atau demo.