（ユーザー向け：勝率だけでEAを選ばないために）
結論：初心者は「勝率が高い＝良いEA」と思いがちですが、必ずしも正しくありません。実際には、不自然に高い勝率はグリッド／マーチン（grid/martingale）型のリスクで大損を隠しているサインになり得ます。本当に大事なのは各トレードの期待値（expectancy）で、勝率だけでなく勝ちと負けの平均サイズの関係で決まります。
1) 基本式（期待値）
トレードごとの期待値Eは、EAが時間の経過とともに増えるか減るかの傾向を示します。
E = Win rate × Average win − Loss rate × Average loss
- Win rate：勝ちトレードの確率（例：60% → 0.6）
- Average win：勝ちの平均利益
- Average loss：負けの平均損失
E > 0なら、長期的に口座残高は増えやすい。
クイック例
- Win rate = 40%（0.4）
- Average win = 2,000 JPY
- Average loss = 1,000 JPY
E = 0.4 × 2000 − 0.6 × 1000 = 800 − 600 = +200 JPY
勝率が50%未満でも、勝ち幅が負け幅より大きければ期待値はプラスになります。
2) RR（Reward:Risk）— なぜ重要か
RR（Reward:Risk）はAverage win ÷ Average lossのこと。RRが大きいほど、損益分岐のために必要な勝率は低くなります。
例
- RR = 2（例：TP +200／SL −100）→ 損益分岐勝率 ≈ 33.3%
- RR = 0.5（例：+50／−100）→ 損益分岐勝率 ≈ 66.7%
損益分岐勝率クイック表
| RR（平均勝ち ÷ 平均負け） | 損益分岐勝率 |
|---|---|
| 0.5 | 66.7% |
| 1.0 | 50.0% |
| 1.5 | 40.0% |
| 2.0 | 33.3% |
| 3.0 | 25.0% |
覚え方：損益分岐勝率 = 1 ÷ (RR + 1)。
要点：勝率は「安心感」、RRは「生存力」。どちらも必要です。
ケーススタディ：MT5レポートからRRと勝率を読む
例（Gold Crab Robot EA、固定0.01ロット）：
- Average profit trade = 11.83、Average loss trade = −5.53 → RR ≈ 11.83 ÷ 5.53 = 2.14
- Profit Trades (% of total) = 40.40%（勝率は低め）
- それでもTotal Net Profit = 4,282 USD → 期待値はプラスで、エクイティカーブは右肩上がり。
これが「高勝率＝良いEA」とは限らない理由です。
3) PF（Profit Factor）も確認
PF = Total gross profit ÷ Total gross loss（1.0超はプラスのサイン）。同じ勝率でも、平均勝ちが小さく平均負けが大きいとPFは下がります。常に勝率 + RR + PFをセットで見ましょう。
4) 小さなサンプルに惑わされない
- トレード数が少ないほど「運」の成分が大きい。
- バックテストは同一ロジックで500件以上を目安に；1,000件以上ならより安定。
- 件数が少ないと過学習（overfitting）になりやすい。
- 「小さな戦略を多数合体」して件数を水増ししていないか要注意。件数が多い＝自動的に信頼できる、ではない。
- フォワードテストは長いほど信頼度が上がる。1か月だけの好成績は偶然であることが多い。
5) 実運用の実践ポイント
- 勝率だけで選ばない：期待値がプラスかを確認。
- RRを確認：勝ちの平均が負けの平均より明確に大きいこと（経験則は1.5〜2.0×以上）。
- PFは最大DDと併読：期待値が同程度なら、ドローダウン（DD）が浅いEAを優先。
- 固定ルールで月次記録：勝率・平均勝ち・平均負け・PF・最大DD。評価途中のルール変更は結果を歪める。
- 分散：挙動の異なるEAを組み合わせ、全体のDDをなだらかに。
6) 注意：グリッド／マーチンの兆候
勝率が非常に高いのにRRが小さい（小幅利確・ときどき巨大損失）EAには注意。
- 典型例：勝率80〜95%、Average win ≪ Average loss（RR < 1）、長く滑らかな上昇の後に大きなドローダウン。
- 見分け方：RR・PF・最大DD・「largest loss」を合わせて確認。連敗局面での巨大損失や急激なエクイティ低下に注目。
7) よくある誤解
- 「勝率90%なら安全」 → たった一度の大損で数か月分の利益が消えることも。
- 「PFだけ見れば十分」 → 取引数が少ない／たまたまツイているときはPFが当てにならない。
- 「先月良かったから買う」 → 相場局面の追い風かもしれない。期間とサンプルを伸ばして検証を。
8) まとめチェックリスト
- 期待値E > 0（基本式で確認）
- RR ≥ 1.5〜2.0を目安に
- PF > 1
- バックテスト≥ 500件（理想は≥ 1,000件）
- 最大DDが自分の許容範囲に収まること
これらを満たすEAは、勝率だけを誇るEAより持続性が高い傾向があります。
付録：MT5バックテスト画像の見どころ
① 勝率と取引数（詳説）
- Total Trades：目標は500件以上、約1,000件なら統計的な説得力が強い。
- Profit Trades (% of total)：40〜60%が自然な中間帯。70〜95%ならRRや最大損失を再確認し、テールリスクを疑う。
- Long/Shortの勝率：大きな偏りは相場局面バイアスや過剰調整の可能性。
② 本記事で注目すべき項目
- Average profit trade / Average loss trade → RR = Avg win ÷ Avg lossを算出。
- Expected Payoff → 1トレード当たりの平均P/L。プラスで一貫しているか。
- Profit Factor（PF） → 1.0超。取引数が少ないのに極端に高いPFは要注意。
- Drawdown（Balance/Equity） → 許容範囲に収まっているか。
- Largest loss / Consecutive losses → 単発の巨大損失や連敗時の極端なエクイティ低下の有無。
FAQ：勝率だけでEAを選ばないために
1) 勝率が高いほどEAは良いのですか？
いいえ。極端な高勝率はグリッド／マーチンのテールリスクを隠している場合があります。重要なのは期待値と、勝ちの大きさが負けを上回っているかです。
2) 期待値（expectancy）とは？どう使う？
期待値 E は平均損益を見積もります：E = Win rate × Avg win − Loss rate × Avg loss。E > 0なら時間の経過とともに優位性があります。
3) 勝率が50%未満でもEAは利益が出ますか？
出ます。RR（Avg win ÷ Avg loss）が十分に高ければ、例えば勝率40%・RR≈2でもプラスになり得ます。
4) RRから損益分岐勝率をどう計算しますか？
損益分岐勝率 = 1 ÷ (RR + 1)を使います。例：RR=2 → 約33.3%。
5) PF（Profit Factor）はどの程度が「良い」？
PF > 1.0はプラスの目安。取引数が十分なら多くの堅牢なシステムは1.2〜1.5+に収まりがち。小サンプルで極端に高いPFは警戒。
6) 有意なバックテストには何件のトレードが必要？
500件以上を目標に。1,000件以上なら統計的信頼性が高まります。
7) レポートからグリッド／マーチンのリスクを見抜くには？
警戒サイン：勝率80〜95%、RR < 1（小幅利確とまれな大損）、深いエクイティDD、過大な「largest loss」、滑らかな上昇後の急落。
8) 実運用の月次評価で追うべき指標は？
勝率・平均勝ち・平均負け・RR・PF・最大DD・取引数を固定ルールで記録（途中でルールを変えない）。
9) 1か月だけ優秀な成績は信用できますか？
単独では不可。相場局面の追い風の可能性。期間を伸ばし、サンプルを増やし、異なる市場環境で検証してください。
10) PFだけで堅牢性は証明できますか？
できません。RR、サンプル数、DDの深さと回復、期間をまたぐ一貫性と併せて評価しましょう。単一指標は誤解を招きます。
11) RRと勝率の妥当な目標は？
一般的な堅牢プロファイルはRR 1.5〜2.0+・中程度の勝率（35〜60%）。最適値は戦略とリスク許容度次第。
12) EA選定でドローダウンはどう考える？
期待値が同程度なら、浅く回復の速いDDのEAを選び、自分の許容度と資金制約に合致させましょう。